期货做回归均线(期货均值回归)

在金融市场中，期货交易是一种常见的投资方式。期货合约是一种标准化的合约，规定了在未来某个特定日期以特定价格买卖一定数量标的物的条款。期货均值回归是一种基于期货价格波动规律的交易策略。

期货价格的波动规律

期货价格受多种因素影响，包括供需关系、经济状况和市场情绪。长期来看，期货价格往往围绕一个平均值波动。这种波动规律称为均值回归。

均值回归交易策略

期货均值回归交易策略的基本原理是：当期货价格偏离平均值时，它会倾向于回归平均值。交易者可以利用这种规律，在期货价格偏离平均值时进行交易。

具体操作步骤

1. 确定均线：均线是计算期货价格平均值的移动平均线。常用的均线有5日均线、10日均线和20日均线。
2. 观察价格与均线的偏离：当期货价格高于均线时，表明价格处于超买状态，有回调需求。当期货价格低于均线时，表明价格处于超卖状态，有反弹需求。
3. 确定交易时机：当期货价格偏离均线一定幅度时，交易者可以考虑进行交易。例如，当期货价格高于均线5%时，可以考虑做空期货；当期货价格低于均线5%时，可以考虑做多期货。
4. 设置止损和止盈：为了控制风险，交易者应设置止损和止盈点。止损点是当亏损达到一定程度时自动平仓的点位；止盈点是当盈利达到一定程度时自动平仓的点位。

注意事项

• 均值回归不是绝对规律：期货价格可能会长期偏离均线，因此交易者不能完全依赖均值回归策略。
• 选择合适的均线：不同的均线有不同的灵敏度，交易者应根据自己的交易风格和市场情况选择合适的均线。
• 控制风险：期货交易存在较高的风险，交易者应严格控制仓位，并设置合理的止损和止盈点。
• 持续监控市场：期货市场瞬息万变，交易者应持续监控市场动态，及时调整交易策略。

案例分析

假设某期货合约的5日均线为100元。某日，期货价格上涨至105元，偏离均线5%。根据均值回归策略，交易者可以考虑做空期货，并设置止损点为106元（高于均线6%），止盈点为99元（低于均线1%）。

期货均值回归交易策略是一种基于期货价格波动规律的有效交易方法。通过利用期货价格偏离均线的规律，交易者可以捕捉市场回调和反弹的机会。交易者应注意均值回归不是绝对规律，并严格控制风险，才能有效利用这一策略。